Um homem usando uma máscara protetora passa pelo Banco da Inglaterra (BoE), depois que o Banco da Inglaterra se tornou o primeiro banco central do mundo a aumentar as taxas de juros desde a pandemia de coronavírus (COVID-19), em Londres, Grã-Bretanha, 16 de dezembro de 2021 Foto: Toby Melville – Reuters

LONDRES (Reuters) – O Banco da Inglaterra emitiu um alerta severo de que o Reino Unido corre o risco de um golpe duplo de recessão e inflação acima de 10% ao elevar as taxas de juros nesta quinta-feira para seus níveis mais altos desde 2009, um aumento de 0,2 ponto percentual. para 1%.

A libra caiu mais de um centavo em relação ao dólar americano, atingindo seu nível mais baixo desde meados de 2020, abaixo de US$ 1,24, à medida que os investidores reagiam às perspectivas econômicas mais sombrias.

Eles também reduziram as apostas de que o banco central aumentará as taxas de juros agressivamente este ano. Os rendimentos dos títulos de curto prazo do governo do Reino Unido caíram acentuadamente.

Nove formadores de taxas do Banco da Inglaterra votaram por 6 a 3 para aumentar a taxa bancária de 0,75%, com Katherine Mann, Jonathan Haskell e Michael Saunders pedindo um aumento ainda maior para 1,25%.

Economistas consultados pela Reuters previam uma votação mais pessimista de 8 a 1 para elevar os custos de empréstimos de referência para 1%, com um formulador de políticas se opondo ao aumento.

Os bancos centrais estão lutando para lidar com a inflação crescente que eles descreveram como temporária, uma vez que começou com a reabertura da economia global após a pandemia, antes que a invasão russa da Ucrânia fizesse com que os preços da energia disparassem.

O Banco da Inglaterra disse que também está preocupado com o impacto do novo bloqueio do COVID-19 na China, que ameaça mais uma vez prejudicar as cadeias de suprimentos e aumentar as pressões inflacionárias.

Mas os formuladores de políticas em todo o mundo também estão tentando evitar empurrar suas economias para a recessão.

“A questão é que estamos indo por esse caminho muito estreito agora”, disse Bailey a repórteres.

Na quarta-feira, o Federal Reserve dos EUA elevou as taxas de juros em meio ponto percentual para uma faixa de 0,75-1,0%, seu maior aumento desde 2000. O presidente Jay Powell disse que mais aumentos de 50 pontos base estão sobre a mesa.

O movimento do Banco da Inglaterra marca o quarto aumento consecutivo da taxa desde dezembro, o ritmo mais rápido em 25 anos.

O Banco da Inglaterra disse que a maioria dos formuladores de políticas acredita que “um grau de aperto monetário pode permanecer apropriado nos próximos meses”. A palavra “modesto” foi abandonada para descrever uma medida de aumentos de preços futuros.

Surgiu uma divisão, com dois membros dizendo que a orientação é muito forte devido aos riscos para o crescimento.

Grupos empresariais expressaram preocupação com a decisão de quinta-feira.

“A decisão de aumentar as taxas de juros causará preocupação significativa entre famílias e empresas, devido à rápida deterioração das perspectivas econômicas e às crescentes pressões de custos”, disse Soren Theroux, chefe de economia das Câmaras de Comércio Britânicas.

A inflação de preços ao consumidor no Reino Unido atingiu uma alta de 30 anos de 7% em março, mais do que o triplo da meta de 2% do Banco da Inglaterra, e o banco central revisou sua previsão de crescimento de preços para mostrar que atingiu um pico acima de 10% nos últimos três meses de esta. público.

Anteriormente, havia previsto um pico de cerca de 8% em abril.

O Banco da Inglaterra disse que a inflação britânica atingirá o pico mais tarde do que em outras grandes economias avançadas devido a um teto nas tarifas de energia doméstica. As contas de combustível aumentaram 54% em abril, e o Banco da Inglaterra agora está vendo outro aumento de 40% em outubro, afetando a economia.

A renda familiar real disponível após impostos – uma medida do padrão de vida – deve cair 1,75% este ano, a maior queda em um ano desde 2011 e a segunda maior desde que os registros do BoE começaram na década de 1960.

Espera-se que os eleitores nas eleições do governo local de quinta-feira punam o primeiro-ministro Boris Johnson por sua crise de custo de vida e violação de suas regras de bloqueio do COVID. Consulte Mais informação

O Banco da Inglaterra manteve sua previsão de crescimento econômico este ano em 3,75%, mas reduziu sua previsão para 2023 para mostrar uma contração de 0,25% em relação às estimativas anteriores de crescimento de 1,25%. Ele cortou sua previsão de crescimento para 2024 para 0,25%, de 1,0% anteriormente.

Embora o crescimento nos primeiros três meses deste ano tenha sido mais forte do que o esperado pelo Banco da Inglaterra, ele espera que a economia fique estagnada no segundo trimestre, devido a um feriado adicional e testes reduzidos de COVID. Ele vê uma queda de aproximadamente 1% no PIB no último trimestre, à medida que o próximo aumento nos preços da energia começa.

Essas previsões foram baseadas em apostas nos mercados financeiros de que o Banco da Inglaterra aumentará as taxas de juros para cerca de 2,5% até meados do próximo ano, o que o banco central provavelmente sinalizou demais.

Ela disse que espera que a inflação caia para 1,3% dentro de três anos, com base nos preços de mercado das taxas de juros, já que o aumento do desemprego e a pressão do custo de vida afetaram a economia. Este seria o maior déficit em relação à sua meta de 2% desde a crise financeira global de 2008-2009.

O Banco da Inglaterra também disse que trabalharia em um plano para começar a vender títulos do governo que comprou desde a crise, que atualmente somam menos de 850 bilhões de libras (1,05 trilhão de dólares).

A equipe do BoE atualizará o MPC sobre o plano em sua reunião de agosto, o que “permitirá que o comitê tome uma decisão em uma reunião posterior sobre o início das vendas”.

(dólar = 0,8067 libras)

Reportagem adicional de Andy Bruce Escrita de William Schomberg Edição de Catherine Evans

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