As ações de Wall Street desistiram dos ganhos anteriores depois que um forte aumento nos preços do petróleo ajudou a reacender os temores de inflação, mesmo depois que um componente crucial dos dados de inflação dos EUA veio abaixo do esperado.
O S&P 500 encerrou o dia com queda de 0,3 por cento, após alta de 1,3 por cento na terça-feira. O pesado Nasdaq Composite também caiu 0,3%.
Os preços do petróleo subiram mais de 6 por cento, minando a reação positiva inicial aos novos dados de inflação dos EUA divulgados na manhã de terça-feira.
Excluindo os ganhos de preços de commodities voláteis, como alimentos e energia, o índice de preços ao consumidor dos EUA subiu 0,3 por cento no mês, menos do que a previsão de 0,5 por cento de economistas consultados pela Reuters.
No entanto, os principais preços ao consumidor subiu 8,5 por cento em uma base anual em março, ante 7,9 por cento em fevereiro, disse o Bureau of Labor Statistics, o aumento anual mais rápido desde 1981.
A leitura mais baixa da inflação inicialmente trouxe algum alívio para os investidores, que temiam que uma alta da inflação aumentasse a pressão sobre o Federal Reserve dos EUA para domar o crescimento dos preços aumentando rapidamente as taxas de juros – uma perspectiva que agitou os mercados globais nos últimos meses.
Jim Poulsen, analista-chefe de investimentos do The Leuthold Group, disse que é improvável que a leitura do núcleo da inflação “muito mais fraca” atrapalhe os planos do Fed de aumentar agressivamente as taxas de juros em sua próxima reunião em maio.
No mês passado, o Federal Reserve elevou sua taxa básica de juros em um quarto de ponto percentual, elevando a meta para 0,25% a 0,50%, em Primeiro aumento desde 2018.
Nos mercados de dívida pública, o rendimento dos títulos do Tesouro dos EUA de 10 anos, que suporta os custos de empréstimos globais, caiu 0,06 ponto percentual, para 2,72%. O rendimento do título de dois anos, que acompanha de perto as expectativas das taxas de juros, caiu ainda mais, indicando que os investidores reajustaram suas expectativas de taxas de juros mais altas após a divulgação dos dados.
O rendimento dos títulos alemães de 10 anos, uma proxy para os custos de empréstimos europeus, caiu 0,03 ponto percentual, para 0,79%. O rendimento dos títulos do governo foi de menos 0,12% no início do ano.
A confiança dos investidores alemães, de acordo com o índice de sentimento econômico do Instituto de Pesquisa Zew, caiu para seu nível mais baixo desde o primeiro mês da pandemia de coronavírus.
Nos mercados de ações, o índice europeu Stoxx 600 caiu 0,4%, o alemão DAX caiu 0,5% e o francês CAC 40 caiu 0,3%. O índice FTSE 100 em Londres caiu 0,5%. As ações de bancos europeus estavam entre os piores desempenhos, com ações de credores alemães Deutsche Bank e Commerzbank mais de 9% e 8%, respectivamente.
Andrew McCaffrey, diretor de investimentos globais da Fidelity International, disse estar “particularmente cauteloso” em relação às ações europeias e ao euro, devido ao “potencial” de uma recessão.
Na Ásia, o índice Hang Seng de Hong Kong fechou em alta de 0,5% e o índice CSI 300 da China subiu 1,9%. O Topix do Japão caiu 1,4 por cento e o Kospi da Coreia do Sul caiu 1 por cento.